Valuación de Instrumentos de Mercado de Dinero

Valuación de instrumentos de Mercado de dinero

Objetivo: El participante estudiará, calculará y valuará los diferentes tipos de instrumentos del mercado de dinero, que le faciliten la determinación de las mejores oportunidades de inversión con base en el riesgo de mercado del propio instrumento y de su rendimiento.

Dirigido a: Toda persona responsable de la operación de las inversiones que busque los mejores rendimientos.

Temario

a) Interés Simple

b) Descuento Simple

c) Interés Compuesto

d) Anualidades

a) Valuación con tasa de rendimiento

b) Valuación con tasa de descuento

c) Medidas de Sensibilidad

Duración
Duración Modificada
Valor de 1 Punto Base

d) Valuación Reportos

Al inicio (Normales y Colateralizados)
Con días transcurridos (Normales y Colateralizados

a) Forwards de Tasas Compra Venta

b) Swaps Tasas

c) Análisis de la curva de rendimientos, ceros, y forwards Concepto de Yield Curve

Obtención de ceros (Bootstrapping de Bonos)
Curva forwards

a) Tasa fija (PCI’S, CBIC’S, M’s, UMS, etc.) Valuación al inicio del cupón

Cálculo del Rendimiento a Vencimiento (YTM) Medidas de Sensibilidad (Dur y DM)

b) Tasa Variable

Valuación al inicio del cupón

Valuación con días transcurridos del cupón Calculo de Rendimiento a Vencimiento (YTM)

c) Bondes

Valuación al inicio del cupón

Valuación con días transcurridos del cupón Calculo de Rendimiento a Vencimiento (YTM)

d) BREMS

Valuación al inicio del cupón

Valuación con días transcurridos del cupón Calculo de Rendimiento a Vencimiento (YTM)

Director del programa: